香港貴金屬及寶石交易商（DPMS）現金及等值支付工具風險管理：
12萬現金門檻、防拆單與海關合規指引
自香港海關（Hong Kong Customs and Excise Department，C&ED）實施貴金屬及寶石交易商註冊制度以來，現金及高風險支付工具的風險管理已成為劃分A類與B類註冊人的核心邊界。現金因其匿名性與難以追溯的特性，極易被洗錢分子利用作為資金洗白渠道。本文章講述「指明現金交易」的法定界線、拆單與連繫交易的認定標準，以及等值支付工具的隱藏風險，協助交易商建立嚴謹的分級審批與內部控制機制，確保營運流程全面符合香港海關的監管要求。
一、 監管架構與「指定現金交易」定義
香港海關自 2023 年 4 月 1 日起實施貴金屬及寶石交易商註冊制度。現金風險管理是劃分A類與B類註冊人的核心邊界。
1. 法定門檻與現金涵蓋範圍
-
指定現金交易門檻： 120,000 港元或等值外幣。
-
定義範疇：包括任何紙幣及硬幣的收取或支付。
-
連繫交易規則： 若客戶試圖將一筆總額達 120,000 港元或以上的交易，拆分為多次低於門檻的現金支付（如同日或數日內分次支付 50,000 港元），在法律上仍會被認定為單一連繫交易，必須觸發B類註冊及法定客戶盡職審查 (Customer Due Diligence, CDD)。
註冊類別劃分與現金權限
二、 現金及等值支付工具之風險點剖析
1. 現金 (風險等級：高)
-
風險點： 完全匿名、難以追溯資金來源，極易成為匿名黑錢進入實體資產的入口。
2. 匿名或高風險等值支付工具 (風險等級：中至高)
-
不記名預付卡 / 禮品卡：若缺乏實名登記，多張小額預付卡組合支付易形成拆單漏洞。
-
第三方支票 / 本票：支票簽發人與購買者身份不符，常用於掩飾真實受益人。
三、 風險管理與內部管制實務
1. 現金交易限額與審批政策
-
A 類註冊人： 系統及 POS 端必須強制設定上限，單筆或累計 24 小時內拒絕接收 ≥ HKD 120,000 現金。
-
B 類註冊人： 建立分級審批機制。如涉及巨額現金交易，需由合規主任 (Compliance Officer, CO) 事前批准才可履約。
2. 客戶盡職審查執行程序
當B類註冊人進行指定現金交易時，必須在交易完成前完成以下步驟：
-
身份核實：查驗並記錄客戶身份證明文件（如香港身份證或護照）。
-
實益擁有人識別：若客戶為公司法人，需核實持股 25% 以上的最終自然人。
-
政治人物及制裁篩查 (Politically Exposed Persons (PEPs) and Sanctions Screening)：使用可靠數據庫進行即時名單對比。
-
資金來源查詢：要求客戶提供提款單據、銀行流水或資產出售證明。
3. 可疑交易指標 (Suspicious Transaction Indicators)
若遇到以下情境，員工應保持高度警覺並通報洗錢報告主任：
-
拆單行為： 客戶堅持以多張低於 120,000 港元的現金支付，或要求分拆開立多張發票。
-
異常支付方式： 使用大量不同面額、污損或封條未拆的捆扎現金（可能來自非法地下錢莊）。
-
不尋常的價格不敏感： 客戶不在意商品品質或高額溢價，僅求快速以現金完成交易並變現。
四、 關鍵合規守則與檔案紀錄保存
1. 紀錄備存 (Record Keeping)法定要求
根據AMLO - 附表 2，B 類註冊人針對指定現金交易的所有客戶盡職審查資料、交易單據及風險評估紀錄，必須自交易完成日起妥善保存至少 5 年。
2. 可疑交易報告申報 (Suspicious Transaction Reporting)
若發現任何有合理理由懷疑與洗錢或恐怖分子資金籌集相關的現金交易（無論金額大小，即使交易未成功），貴金屬及寶石交易商必須盡快向聯合財富情報組提交可疑交易報告。
五、常見問題（Q&A）
Q1: 什麼是「指定現金交易」？法定觸發門檻是多少？
A： 指任何涉及收取或支付總額達 120,000 港元（或等值外幣）或以上的實體紙幣及硬幣交易。只要達到或超過此門檻，即屬指定現金交易。
Q2: A 類註冊人和B類註冊人在處理現金交易上的最大分別是什麼？
A：
-
A 類註冊人： 嚴禁進行單筆或連繫累計達 120,000 港元或以上的現金交易。
-
B 類註冊人： 獲准進行 120,000 港元或以上的指明現金交易，但必須在交易完成前嚴格執行法定客戶盡職審查與紀錄保存。
Q3: 甚麼是連繫交易？海關如何判定拆單？
A： 若客戶試圖將一筆總額達 120,000 港元或以上的交易，拆分為多次低於門檻的現金支付（例如同日或數日內分次支付 50,000 港元現金），在法律上仍會被認定為單一連繫交易，必須為B類註冊人及進行客戶盡職審查。
Q4: 針對指定現金交易的所有合規檔案與交易憑證，法律規定須保存多久？
A： 根據AMLO - 附表 2，針對指定現金交易的所有客戶盡職審查資料、交易單據及風險評估紀錄，必須自交易完成日起妥善保存至少 5 年。
Q5: 前線員工在門市看到哪些現金特徵時，應懷疑為可疑交易紅旗指標？
A：包括：客戶堅持分拆開立發票或多次小額現金支付（拆單）；使用大量不同面額、污損或封條未拆的捆扎現金（可能來自地下錢莊）；以及客戶對商品價格極不敏感、只求快速變現。
六、天匯合規能為 DPMS 提供的專業服務
天匯合規顧問有限公司（”天匯合規”）已成功協助多間珠寶商及貴金屬投資公司完成 DPMS 註冊，包括 A 類與 B 類申請。我們提供以下一站式服務：
-
資格評估：辨識貴公司的業務模式，推薦最合適的註冊類別
-
申請準備：協助整理商業登記文件、填寫申請表格並遞交至香港海關
-
打擊洗錢制度建設（B 類）：撰寫客戶盡職審查政策、建立持續監察及可疑交易報告機制
-
人員培訓：為管理層及員工提供打擊洗錢合規培訓
-
獨立審計（B 類） ：定期進行打擊洗錢制度的獨立審閱
-
年度續期：協助處理 B 類註冊的續期申請
-
自動化篩查系統：提供合規的篩查，以及反洗錢／客戶管理系統
註：天匯合規為持牌信託及公司服務提供者（TCSP 牌照編號：TC007463），具備處理各類金融及非金融合規事務的豐富經驗。
結語
有效管控現金風險是貴金屬及寶石交易商落實 AML/CFT 合規的重要項目。無論是A類註冊人設定系統強制限額，或是B類註冊人針對120,000 港元及以上的指定現金交易執行更嚴格的客戶盡職審查與分級審批，貴金屬及寶石交易商均須時刻保持對拆單行為與異常資金來源的高度警覺。落實至少 5 年的法定紀錄保存並及時呈報可疑交易，能確保企業在面對海關抽查時展現完善的合規韌性，維護良好的商業商譽與長遠發展。